WHO将于9月正式发布GLP-1疗法治疗成人肥胖症的新指南，机构看好减肥药渗透率提升带来的原料药市场快速增长，这家公司司美格鲁肽的布局为原料药+制剂，另一家司美格鲁肽已获美国DMF备案。

又一国产游戏登上Steam全球热销榜，中国游戏版号发放、游戏规模均创新高，这家公司原创IP游戏上线首月位列Steam日区热销榜前二，另一家自研并由腾讯独家代理的游戏已发布。

①多家公司回复水电站基建配套，这家公司已经参与超级水电站相关业务； ②这家企业是东方电气供应商，去年获得其3亿元订单。

该资源是全球争夺的战略性矿产资源，随着后续海外补库需求传导以及国内下游旺季来临，机构看好板块反转正从第二阶段向第三阶段过渡，这家公司拥有湖南省目前唯一一宗离子型相关矿的采矿权，另一家具备生产多种高品质相关精矿的能力。

全国已有近40个省市设立低空产业专项基金！机构认为订单放量有望成为低空经济开启第三阶段行情的核心驱动，这家公司的无人机产品及服务，在工业应用主要场景得到了广泛应用验证，另一家有承接参与低空基础设施前期规划的研究咨询业务。

①宇树科技+机器人+低空经济，滚珠丝杠产品已实现量产，正与多个机器人主机厂及相关供应商展开合作研发，其中包括宇树科技，正为其提供样品，这家公司获净买入；②创新药+减肥药+英伟达，新药已完成患者入组且国内III期临床试验启动，研发进展超预期，已被国家药监局大湾区分中心列为重点品种，机构大额净买入这家公司。

固态电池产业化进展持续加速，机构预计2027年全固态电池或迎来产业化元年，这家公司固态电解质已实现吨级生产，另一家固态电池材料正在研发中。

我国牵头制定的首个纳米金刚石国际标准正式发布，金刚石被视做第四代半导体核心材料，这家公司金刚石芯片正在研发之中，另一家拥有功能性金刚石产业化项目。

①物理AI+AI智能体，这家公司发布了AI智能体产品，物理人工智能已在多个行业落地； ②这家公司持股美国唯一在营稀土企业，后者股价月内涨超80%； ③今日盘前精选涉及关键词主要有算力一体机、稳定币、光模块、固态电池、无人驾驶、半导体材料等。

特朗普签署稳定币相关法案！机构称“稳定币+RWA”体系重构金融生态下，三大核心赛道有望受益，这家公司与蚂蚁数科合作于在香港完成国内首单基于新能源实体资产RWA，另一家参与了数字人民币、数字澳门元的系统建设，正在与多家机构探索相关产品和项目经验在稳定币领域的推广应用。

瀚海聚能“人造太阳”HHMAX-901主机成功点亮！该细分领域是可控核聚变装置的核心组件，机构测算价值量占比最高接近40%，这家公司相关产品已配套应用于可控核聚变装置，在手订单目前正在有序生产中，另一家参与了多个国家重大核聚变相关科研基础设施建设项目。

重磅，宇树科技开启上市辅导，其估值已超100亿元，快速整理参股方、供应商和合作方名单（附表），这两家公司间接参股，另一家已获得其订单。

①光刻胶+PCB+深海科技，积极布局光刻胶，有2000吨光刻胶产能规划，目前已进行小批量验证及销售，在PCB领域主要是供应PCB阻焊及湿膜光刻胶，机构大额净买入这家公司；②人形机器人+军工+无人物流车，已在部分公路港内投入无人物流车，根据园区内场景需求试点无人配送，积极研究耐高温涂层在轻量化等人形机器人材料方向的应用，目前处于小试阶段，这家公司获净买入。

工信部称人工智能终端已成为拉动经济发展的新增长点，机构看好设备硬件更高性能需求将推动产业链技术升级革新，这家公司可提供消费电子产品系统化散热解决方案，产品应用场景为AI手机、AIPC，另一家在相关领域已经实现量产，并达成了稳定的交付与客户关系。

华为全联接大会2025将举行，昇腾计算产业链已涵盖硬件体系、基础软件和应用使能，这家公司与华为昇腾合作开发了一体机，另一家与华为合作涵盖鲲鹏、昇腾一体机等领域。

锂电+化肥，细分锂电材料和化肥产能均居国内第一，主营产品进口依存度达67%，拟并购海外矿产标的，化肥产品毛利润率稳居50%以上，近四年锂电材料产能和销量年均增长超30%，这家公司将受益两大产品价格企稳回升。

稳步推进城中村和危旧房改造，机构测算我国既有房屋安全体检市场规模超1500亿元，这家公司正推进AI技术用于房屋检测场景，另一家可开展新房和存量房检测业务。

①低空经济+军工，产品技术应用场景包括飞行汽车，拟增资低空物流企业，这家公司产品用于歼击机等重点军工装备； ②AI智能体+AIGC，细分领域打造了全流程AI Agent系统，这家公司已推出AI写作平台； ③今日盘前精选涉及关键词主要有上海时的科技、柴油发电机组、AI医药、碳纤维、问界、半导体材料等。

深圳发布支持微短剧产业发展措施！数据显示2024年我国微短剧市场规模已超500亿元，首次超过全年电影票房收入，未来出海将成为新增长极，这家公司旗下AI短剧平台已在美国上线，另一家与腾讯及字节跳动有多方面合作，在红果短剧app共上线短剧作品超450部。

①PCB+机器人+无人驾驶，有供应用于机器人的PCB产品，同时正稳步提升汽车电子PCB产能，汽车领域三阶HDI智能驾驶域控产品已完成PVT样板制作，目前在客户端测试中，这家公司获净买入；②人形机器人+PEEK材料+低空经济，成立团队开发适合机器人领域需求的高分子材料，研发的PEEK材料已成功应用于航空航天及特殊通讯等行业，机构大额净买入这家公司。